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【查看对上述股票的分析情况，请关注微信公众账号 金时投资(微信号：kinginvest )】 事件：8月4日，国家能源局在浙江省嘉兴市组织召开分布式光伏发电现场交流会(简称“现场交流会”)，浙江、江苏、河北、江西省政府分管领导，以及各省(区、市)能源主管部门、能源监管机构、电网企业、主要电力投资企业、光伏制造企业和金融机构代表150 余人参加会议。国家能源局局长吴新雄到会并讲话，推动分布式光伏发展，要求确保全年新增光伏发电并网容量13GW 以上。 分布式新政意见征求完毕，正式稿蓄势待发：国家能源局曾于6 月底下发《关于进一步落实分布式光伏发电有关政策的通知(征求意见稿)》，并向各省市能源发改委相关部门以及部分企业征求意见，并于7月8 日前完成征求意见。吴新雄在现场交流会上透露，该文件正式稿目前已经完成修订，将于近日下发。 有机构认为13GW 并网目标将重燃光伏开工热情，下半年装机保守预测超过15GW ：国内去年全年并网11.3GW ，装机12.9GW ，而去年上半年装机仅为 2.8GW。今年上半年，国内装机同样仅约 3GW，此次吴新雄明确提出13GW 并网目标，按照并网与装机的比率，保守预测今年新增装机将超过 15GW ，很可能超过16GW ，意味着下半年需要完成12-13GW的装机，下半年装机的增速将由上半年几乎持平到下半年 20-30%的增长，这将重燃行业沉寂半年的开工热情，国内新一轮光伏盛宴即将到来。 重申对于光伏板块的强烈看好：今年4-5月份，行业内外弥漫着悲观的情绪，甚至充斥着“今年国内分布式装机1-2GW”的论调。6 月份以来，政策面改善的迹象让行业预期逐渐上调，并逐渐形成了分布式3-4GW+地面电站6-8GW的一致预期。此次并网13GW (装机15-16GW)的超预期目标将进一步加强政策力度，政策窗口期、项目批复期、企业出货旺季、上市公司密集公告期多重效应跌加，将重燃光伏板块热情，我们重申对于板块的强烈看好！ 根据我们的选股模型和大数据分析，我们看好 * * * *、 林洋电子(601222) 。【查看全部股票名单及相关分析，请关注微信公众账号 金时投资(微信号：kinginvest )】 * * * * ：多轮驱动 未来业绩将高速增长 公司投资亮点：1)石嘴山100MW电站获得备案登记，将有助于公司完成今年600MW电站建设目标；2)电子通信产品订单持续不断，业绩增长迅速，研判14年收入可突破10亿元，利润1.4亿元，贡献权益4600万元，贡献EPS约0.07元；3)作为成本控制能力最好的电站BT总包商，成本低于同行15%。预计14年建设600MW，实现收入确认560MW，为公司带来约4.5亿元利润，增厚EPS0.79元；4)深厚的融资背景为电站销售打下坚实基础，运用综合融资平台确保电站顺利移交出售；5)通信线/电缆随着下游客户4G招标获得较大市场份额，持续保持较快增长。公司未来多轮驱动，传统线缆+光伏电站+电子通信成就公司发展主动力。给予“强烈推荐”评级。(东兴证券) 林洋电子：牵手三星拓展LED业务 分布式光伏规模化开工值得期待 分布式光伏业务模式清晰，龙头格局隐现。公司计划未来2-3 年开发500-800MW 以上的分布式电站项目，就分布式光伏的开发体量而言，公司将成为东部分布式市场的龙头标的。目前分布式光伏行业发展的最大瓶颈在于业务模式不清晰，公司的南通项目已经开工，通过引入电网公司参股，能够有效规避后续的收款风险。通过多方比较论证，公司采取了和各地电网公司、节能公司、大型国有企业、地方政府合作共同开发的分布式光伏商业模式，确保实现100%自发自用，我们认为公司的光伏电站项目有望成为可比项目中盈利能力的佼佼者，结合公司经营企业的出色管理能力和执行效率，我们认为今年光伏业务订单业绩大幅增长是大概率事件。目前公司在多地成立项目公司，标志着分布式光伏前期工作就绪，预计下半年将迎来规模化开工，为全年业绩增长形成有力保障。 管理层执行效率高，14 年进入快速增长期。考虑到中期仍然体现为电表业务业绩，以及公司的电表龙头地位和国内发达的渠道优势，我们预计上半年同比增速在15%左右，下半年随着光伏项目开工和LED 项目确认收入，业绩预计将有大幅增长。(申银万国) | 
发表于 2014-8-9 17:49:10
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